雷曼兄弟倒閉十五年
2008年9月15日
是雷曼兄弟投資銀行宣佈倒閉的日期，這家開創於 1847年的公司，百年歷史，
最終因為經營項目出問題，連續幾季虧錢，政府“見死不救”，宣佈倒閉是唯一的出路。
十五年後的今天，又一家大銀行倒閉，矽谷銀行把大部份客戶的錢投資的債卷 (bond)，由於受到聯邦儲備局不斷升息的影響，現金流出現問題，客戶大量提取存款而倒閉（以前我所上過的課，報紙和雜誌所瞭解的訊息是債卷風險低，可是也是出事；結論是世事無絕對）。
美國從 2000年到現在，倒閉的大大小小銀行共 567家（是的，沒有看錯），客戶能夠獲得最高保證金為二十五萬美金。馬來西亞也有類似的保證，一家銀行最高額為二十萬馬幣（為什麼說不會倒，但是萬一倒有保證？）。
資產分配 (asset allocation) 是投資理財的一個最佳策略，意思就是不要把雞蛋全部放在一個籃子內，即使是籃子看起來很堅固。
最近在看“致富心態”，書內提到無論是農業，工程等都不斷進步，越來越有效，但人類對理財的認知似乎沒有提升，歷史不斷重演，很多人還是不會理財，所以沒錢。
這本書和其他理財書籍的最大差別是內容注重理財的心裡因素，而非一般理財書籍都是很理性的分析市場，經濟曲線，商品特徵等。
作者提到我們的理財經歷可能只占全世界理財經歷的0.00000001%，但我們八成是用這些經歷在看世界。理財失敗的最主要原因是我們懂太少，可是卻以為自己懂很多。
這一段話可以從我們在跟准客戶談現金信託時一樣，很多會受“高知識”份子的影響，說我們是金錢遊戲或騙局，這些人有讀書但不代表什麼都會。銀行理專也只是懂他們要賣的商品，其他沒賣的東西也不瞭解。
由於對金融商品的認知膚淺，受過銀行培訓過的理專都會說高過定存率 (3.5% - 4.0%) 就是高風險；如果屬實，公積金肯定是投資在高風險的商品，因為它的回酬率都在5.0% - 6.0%。
銀行理專在賣商品時講到頭頭是道，最終很多投資者也是虧錢。他們解釋清楚是因為銀行的要求（清楚也是會虧錢的），萬一虧錢就可以不必負責，因為話已經講在前面。
書內也提到累積財富與你的收入或投資報酬無關，但與你的儲蓄率息息相關。
華人的儲蓄率很高，但是並沒有善用，都是存放在銀行。如果通貨膨脹率高過銀行利息，存越多錢虧越多。
我們把錢存在銀行，銀行拿錢去借給客戶投資或做生意，最終後者獲得利益比較高，這也是有錢人越來越有錢的原因之一。
我認同書內提到當我們開始理解到金錢可以換取時間的概念，只要在財務負擔的範圍裡，任何可以節省時間，保留更多精力的消費物品，都可以去評估，而不總是以節儉和抗拒的心態去看待。如同作者所說：「能夠更好的掌控自己的時間與選項是有錢最重要的好處。」
其實雷曼兄弟的倒閉對我們的金融體系影響不大，因為本地銀行沒有代理它的商品，當時香港及新加坡就有投資者上街頭示威抗議。
經濟危機不會因為雷曼兄弟的事件後就會停止發生，所以我們必須無時無刻的提高警惕，未雨綢繆，檢討我們對理財的心態，不要過度貪婪。
您的人生導師
拿督蔡明敏
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